ruh666

Президент Трамп объявил в пятницу, что тарифы на сталь и алюминий удвоятся с 25% до 50%, назвав этот шаг краеугольным камнем своей программы «Америка прежде всего» по возрождению производства в США. Тарифы, которые должны вступить в силу в среду, вызвали резкий рост акций американских металлургических компаний на премаркете, поскольку инвесторы делали ставку на более сильное внутреннее производство и прибыль.

До тех пор пока правительство Китая не введет более мощные меры стимулирования экономики, а экспортеры второй по величине экономики мира не перестанут наводнять мировые рынки медью, цены на этот базовый металл, необходимый для линий электропередач и центров обработки данных искусственного интеллекта, как ожидается, должны оставаться под давлением. Последние таможенные данные Bloomberg показывают, что китайский экспорт некованой меди и другой продукции в мае удвоился по сравнению с прошлым годом и составил около 150 000 тонн, превысив предыдущий максимум 2012 года. Это произошло на фоне того, что цены на медь на COMEX достигли рекордного уровня - более $5,10 за фунт.

Тема инфляции волнует многих. Заголовок от 8 июля на сайте Всемирного экономического форума гласит: "Инфляция — самая большая проблема в мире, согласно новому опросу". Тем не менее, имейте в виду, что признаки развивающейся дефляции очевидны. Вот только один пример (Washington Examiner, 5 июля): "Цены на сырьевые товары падают, это знак того, что инфляция уже могла достичь пика". Вот что сообщал Elliott Wave International в U.S. Short Term Update от 7 июля:

Цены на медь упали до 17-месячного минимума в пятницу, продемонстрировав рост опасений рецессии.

Металл, используемый в электрических цепях во всем, от строительства, автомобилей и бытовой техники, часто продается как лидер роста. Медь в настоящее время торгуется чуть выше 8000 долларов США за тонну на LME. Это сопоставимо с годовым максимумом около 10 600 долларов США за тонну. На тихой азиатской сессии перед праздничным днем в Великобритании 4 июля азиатские акции немного выросли, а фьючерсы на акции США немного прибавили. Однако это слабое утешение, учитывая ужасную динамику акций в первой половине года. Пятничные отчеты о расходах на строительство в США за май и июньские производственные обзоры ISM не попали в цель и усилили опасения по поводу жесткой посадки. Последнее следует за снижением PMI Чикаго, ФРБ Ричмонда, ФРБ Далласа и ФРБ Филадельфии. Даже перед выпуском пятничных данных оценки роста ВВП США во втором квартале уже были пересмотрены в сторону понижения, а некоторые рыночные оценки даже указывали на риск технической рецессии в США в первом полугодии, учитывая негативный прогноз ВВП США в первом квартале.

По мере того, как опасения по поводу замедления роста усиливались, доходность казначейских облигаций падала, а короткая часть кривой лидировала, поскольку рынок оценивал менее агрессивную траекторию повышения ставок ФРС.

В Германии данные Bloomberg показывают, что доходность по 2-летним облигациям зафиксировала самое большое недельное колебание за всю историю наблюдений, начиная с 1990 года. Только в пятницу доходность упала на 24 базисных пункта. Аналогичное движение было зафиксировано в отношении 2-летних ценных бумаг, поскольку рынок второй раз догадался о своем предположении, что Банк Англии может агрессивно поднять ставку в ближайшие месяцы перед лицом болезненного кризиса стоимости жизни. Потрясения на рынках облигаций отразились и на FOREX. Пара EUR/USD упала до 1,0366 в пятницу днем, прежде чем обрела некоторое самообладание. Кабель проскользнул до 1,1976, прежде чем нашел покупателей. Заключительный июньский отчет PMI обрабатывающей промышленности Великобритании за пятницу зафиксировал более слабый, чем ожидалось, результат. 52,8 — это самое низкое значение индекса с июня 2020 года. Особую озабоченность вызывает падение индекса новых заказов до 48,3, что свидетельствует о спаде. Несмотря на опасения рецессии, большинство акций американских и европейских фондовых индексов закрыли сессию в плюсе. Тем не менее, более высокие процентные ставки и опасения по поводу падения спроса явно указывают на тернистый путь для фондовых индексов. Предстоящий отчет о прибылях и убытках может быть трудным для чтения для многих инвесторов. В то время как цены на большинство сырьевых товаров резко упали со своих максимумов на фоне опасений рецессии, вопросы энергетической безопасности по-прежнему вызывают серьезную озабоченность в Европе. Европейские цены на природный газ сегодня утром снова растут: около 13% ежедневного экспорта газа Норвегии, как сообщается, находятся под угрозой из-за забастовки. На выходных глава энергетического регулятора Германии призвал жителей экономить энергию и готовиться к зиме, в то время как канцлер Шольц указал, что правительство может быть готово поддержать Uniper, крупнейшего покупателя российского газа в Германии. Неделю назад министр экономики Германии Хабек предупредил о нехватке газа и приостановке производства для промышленности из-за рисков энергетической безопасности. Ясно, что это усилило страхи перед рецессией в еврозоне. Россия теперь требует полного контроля над Луганской областью после захвата последнего украинского оплота. Советник Путина Песков заявил, что Украине придется согласиться на все условия России, чтобы война закончилась. Фокус конфликта теперь смещается в соседнюю Донецкую область, где Киев сохраняет контроль над большими территориями.

перевод отсюда

Часовой курс по свечному анализу от Джеффри Кеннеди (бесплатно по промо-коду RUH666)

28-минутное видео «Мировые риски и возможности с волнами Эллиотта»

Отчет из 5 выдержек из Global Market Perspective за март 2022 года с прогнозами для биткойна, нефти и акций бесплатно

Видеопрезентация Пректера по рынку нефти бесплатно (обычная стоимость 109 долларов США). Регистрация здесь

Вторгнется ли Россия в Украину? См. «Индикатор вторжения» фондового рынка

30-минутное интервью под названием «Дорожная карта инвестиций на 2022 год» с руководителем отдела глобальных исследований EWI Мюрреем Ганном. В нем вы найдете макро-обзор мировых рынков с точки зрения волн Эллиотта, который поможет вам разобраться в сегодняшних финансовых тенденциях, выявить новые возможности и защитить свои существующие инвестиции.

«Перелом на фондовом рынке: 5 исторических критериев, указывающих на ОДНО направление» (Независимо от того, настроены ли вы на повышение или понижение, EWI утверждает, что эти 5 ключевых индикаторов несут одно единственное сообщение для акций. Ознакомьтесь с подробностями в их бесплатном отчете)

Бесплатное видео Asian-Pacific Financial Forecast

5 уроков как предвидеть тенденции и развороты в криптовалюте, акциях, валютах, золоте, нефти

Руководство по выживанию для инвестора в золото: 5 принципов, которые помогут вам опережать повороты цен

Видеоурок от Джеффри Кеннеди: «Как найти идеальный момент для входа»

Руководство по крипто-трейдингу: 5 простых стратегий, чтобы не упустить новую возможность

Теперь настольную книгу волновиков "Волновой принцип Эллиотта" можно найти в бесплатном доступе здесь

И не забывайте подписываться на мой телеграм-канал и YouTube-канал

Бесплатное руководство «Как найти возможности для торговли с высокой вероятностью с помощью скользящих средних»

Похоже, виновник хаоса на рынках меди был выявлен. Как сообщает Bloomberg со ссылкой на «людей, знакомых с этим вопросом», Trafigura Group стояла за значительной частью заказов на вывоз меди со складов Лондонской биржи металлов. Физические трейдеры нередко изымают металл с биржи для отправки своим клиентам, и Trafigura - не единственный торговый дом, снявший металл с биржи в последние месяцы, говорят люди. И этот шаг происходит на фоне очень низких запасов во всем мире. Тем не менее, общее количество запросов на вывоз более 150 000 тонн меди со складов LME за последние два месяца практически истощило доступные запасы на бирже, и Trafigura представляет значительную часть из них, говорят люди.

В то время как эксперты спорят о том, станет ли рекордное использование средств обратного репо ФРС, которое на прошлой неделе достигло рекордных 485 млрд долларов, а затем несколько снизилось ...

Цена на медь, как известно, отражает состояние мировой экономики. Это тесно связано с расходами на инфраструктуру и производство, которые имеют тенденцию увеличиваться в условиях сильной экономики и сокращаться в условиях слабой. Поэтому немного удивительно видеть рост цен на медь в разгар самого серьезного кризиса со времен Великой депрессии. Сегодня доктор Медь впервые за два года до этого превысил 3 доллара за фунт. Промышленный металл вырос на 54% с мартовского минимума. Может ли ралли продолжиться или медные быки забегают вперед? Давайте исследуем структуру восстановления волн Эллиотта и посмотрим, что мы найдем.

Вчера мы поделились нашей бычьей позицией по акциям Freeport-McMoran. Но, конечно же, Freeport-McMoran - игра в «чистую медь». Поэтому, чтобы акции выросли, цена на медь также должна вырасти. Как и в случае с акциями Freeport, цена на медь выросла в период с 2016 по 2018 год и снижалась в течение последних двух лет. Тем не менее, приведенный ниже график показывает, что ожидание роста XCUUSD теперь не без оснований.

Наиболее важным является то, что XCUUSD, похоже, также сформировал полный цикл волн Эллиотта 5-3. Волна I / A до 3,2978 долл. является пятиволновым импульсом, обозначенным (1) - (2) - (3) - (4) - (5). Волна II / B представляет собой простой зигзаг (a) - (b) - (c), где волна (c) является конечной диагональю. Согласно теории, это означает, что можно ожидать большей силы в волне III / C в будущем. Тот факт, что бычий разворот произошел с уровня Фибоначчи 61,8%, еще более подтверждает позитивный прогноз. В настоящее время цена на медь составляет около 2,75 долл., и у меди есть много возможностей для этого, поскольку волна III / C должна превысить 3,30 долл. США. Любопытно, что в то время как мировая экономика замедляется, медь, похоже, готова сиять после двух лет в упадке.

перевод отсюда

Теперь настольную книгу волновиков "Волновой принцип Эллиотта" можно найти в бесплатном доступе здесь

Чуть более месяца назад цена на медь колебалась выше 2,92 долл. США за фунт, после восстановления с уровня ниже 2,53 долл. США за фунт. Хорошо это или плохо, но следование тренду никогда не было нашей любимой стратегией. Таким образом, вместо того, чтобы присоединиться к быкам в ожидании большей силы впереди, мы изучили двухчасовой график цен на медь через призму принципа волн Эллиотта. Вот что мы нашли.

График показал, что ралли меди от $ 2,5281 было пятиволновым импульсом из учебника, обозначенным 1-2-3-4-5. Подволны волны 3 и волны (iii) of 3 также были хорошо видны. Согласно теории, трехволновая коррекция в противоположном направлении следует за каждым импульсом. «Теперь можно ожидать, что волна (2) снизит цены на медь до ~ 2,75 долл. До того, как быки вернутся», - заключили мы в статье, которую вдохновил нас опубликовать этот паттерн. Через месяц обновленный график ниже показывает, что прошло как запланировано, а что нет.

То, что не пошло как запланировано, было то, что вместо простого зигзага A-B-C волна (2) развивалась как расширяющаяся плоская коррекция. Волна B превысила начальную точку волны A, прежде чем медведи смогли снизить цену на медь до $ 2,7221 / фунт. в волне С на прошлой неделе. По сообщениям СМИ, причиной падения цен на медь является эскалация торговой войны между США и Китаем. По нашему мнению, медь должна была упасть с новыми тарифами или без них просто потому, что уже существовал паттерн волны Эллиотта. В любом случае, приведенный выше график содержит некоторые подсказки о будущем направлении меди, которые стоит обсудить. Во-первых, цикл 5-3 волн кажется завершенным. Теория утверждает, что теперь мы можем ожидать возобновления большей тенденции в направлении импульсной последовательности. Кроме того, волна (2) уже вошла в область поддержки между уровнями Фибоначчи 50% и 61,8%, где часто заканчиваются вторые волны. И последнее, но не менее важное: существует сильная бычья дивергенция MACD между волнами iii и v в C в (2). Если этот подсчет верен, есть много причин для оптимизма, несмотря на растущую напряженность между двумя крупнейшими экономиками. Волна (3) должна легко поднять цены на медь выше отметки $ 3 / фунт в ближайшие месяцы.

перевод отсюда